Jakie kwestie obok zakresu inwestycji, charakterystyki przedsiębiorstwa, doświadczenia kadry i analizy rynku odgrywają ważną rolę w profesjonalnym biznesplanie? Fundamentalne znaczenie ma prognoza finansowa i ocena opłacalności projektu. Jeśli więc interesuje Cię sporządzanie biznesplanu na potrzeby pozyskiwania finansowania, zapoznaj się z poniższym wpisem, w którym przedstawiamy wskazane elementy.
Jakie elementy przedstawia biznesplan?
Kompletny biznesplan prezentuje przedsiębiorstwo w sposób wielowymiarowy. Standard dokumentu obejmuje m.in.: opis przedsiębiorstwa, projektu inwestycyjnego i kadry kierowniczej, analizę rynku i konkurencji, a także prognozę finansową, ocenę opłacalności projektu (NPV i IRR) oraz analizę wrażliwości projektu.
Za najważniejszą część biznesplanu uznaje się prognozę finansową i ocenę opłacalności projektu. Jeśli potrzebujesz sporządzenia biznesplanu w Lublinie lub Warszawie, możesz zapoznać się z propozycją tutaj: https://www.wojcikdoradztwo.pl/pl/oferta/sporzadzanie-biznesplanow.
Prognoza finansowa
- Opracowanie prognozy finansowej wymaga rzetelnych danych źródłowych: aktualnych dokumentów spółki oraz informacji o planowanych zmianach. Musi też uwzględniać zewnętrzne realia funkcjonowania przedsiębiorstwa.
- Prognoza finansowa składa się z kilku integralnych elementów. Opracowuje się m.in.
- rachunek zysków i strat, który pokazuje, czy firma będzie rentowna oraz jak kształtuje się wynik finansowy;
- rachunek przepływów pieniężnych niezbędny do oceny płynności;
- bilans wskazujący strukturę aktywów i pasywów w kolejnych latach działalności, a także zapotrzebowanie na kapitał obrotowy netto.
Uzupełnieniem prognozy jest analiza zapotrzebowania na kapitał w trakcie realizacji projektu oraz zestaw wskaźników pozwalających ocenić stabilność i efektywność finansową przedsięwzięcia.
Tak przygotowana prognoza zwiększa wiarygodność przedsiębiorstwa w oczach instytucji finansujących oraz przedstawia właścicielowi jasny obraz nadchodzących wyzwań i możliwości. Pozwala też ocenić, czy planowany projekt nie stanowi nadmiernego obciążenia dla przedsiębiorstwa.
Ocena opłacalności projektu
Kiedy prognoza finansowa jest już gotowa, kolejnym krokiem staje się ocena opłacalności projektu ze wskaźnikami NPV oraz IRR. Choć oba opierają się na analizie przyszłych przepływów pieniężnych, każdy z nich pozwala spojrzeć na inwestycję z nieco innej perspektywy.
NPV, czyli wartość bieżąca netto, pokazuje, jaką nadwyżkę pieniężną (nadwyżka wpływów nad nakładami) generuje projekt, przy czym nadwyżka ta jest wyrażona w bieżącej wartości pieniądza (według bieżącej siły nabywczej). Innymi słowy, pozwala ocenić, czy planowana inwestycja wygeneruje nadwyżkę finansową przewyższającą poniesione nakłady, przy uwzględnieniu zmienność wartości pieniądza w czasie. Jeżeli NPV pozostaje dodatnie, projekt jest opłacalny.
IRR, czyli wewnętrzna stopa zwrotu, to kolejna standardowa metoda oceny opłacalności projektu. IRR pokazuje, przy jakim maksymalnym koszcie kapitału projekt inwestycyjny jest jeszcze opłacalny.
Oba wskaźniki stosowane łącznie są podstawą oceny opłacalności, a w zestawieniu z analizą wrażliwości pozwalają lepiej ocenić stabilność projektowych przepływów pieniężnych.
Dlaczego prognoza finansowa i ocena opłacalności projektu są tak ważne?
Prognoza finansowa i ocena opłacalności pełnią wiele istotnych funkcji jednocześnie. Ułatwiają przedsiębiorcy planowanie, pokazują, jak może wyglądać przyszła sytuacja finansowa spółki, pomagają wyznaczać cele oraz oceniać ich realność. Ponadto znacząco zwiększają szanse na pozyskanie finansowania.
To właśnie na nich bank lub inwestor opiera ocenę, czy projekt ma uzasadnienie ekonomiczne, czy jest stabilny i czy warto w niego zainwestować. Choć nie stanowią jedynych kwestii branych pod uwagę, stanowią centralny punkt odniesienia całego biznesplanu i w dużej mierze kształtują decyzję o przyszłości projektu.
